中國信托業(yè)發(fā)展報(bào)告（2024）

第一章2023年中國信托業(yè)回顧與展望
第一節(jié)2023年宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)分析與2024年展望
一、地緣政治等風(fēng)險(xiǎn)加大全球經(jīng)濟(jì)不確定性
二、經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇略有波動(dòng)，第三產(chǎn)業(yè)貢獻(xiàn)度提升
三、需求端：消費(fèi)和投資增速放緩，持續(xù)復(fù)蘇仍存在挑戰(zhàn)
四、供給側(cè)：需求不足對(duì)生產(chǎn)端形成抑制，部分行業(yè)產(chǎn)能過剩
五、需求不足，供給過剩，價(jià)格指數(shù)低位運(yùn)行
六、2024年經(jīng)濟(jì)形勢(shì)展望
第二節(jié)2023年金融貨幣政策分析與2024年展望
一、廣義貨幣（M2）增速持續(xù)回落
二、社會(huì)融資規(guī)模存量增速呈“N”形，債券發(fā)行規(guī)模繼續(xù)增加
三、人民幣匯率基本穩(wěn)定，美元兌人民幣中間價(jià)升值17%
四、金融市場(chǎng)政策回顧：服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)和嚴(yán)監(jiān)管
五、2024年金融貨幣政策展望
第三節(jié)宏觀經(jīng)濟(jì)及金融政策對(duì)信托業(yè)的影響
一、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型加大信托公司傳統(tǒng)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)
二、信托產(chǎn)品收益率走低，信托公司標(biāo)準(zhǔn)化資產(chǎn)管理穩(wěn)步提升
三、強(qiáng)化資本監(jiān)管，信托公司持續(xù)提高注冊(cè)資本金
四、金融高質(zhì)量發(fā)展為信托公司轉(zhuǎn)型提供新機(jī)遇
第四節(jié)2023年中國信托業(yè)現(xiàn)狀與特征分析
一、信托規(guī)模持續(xù)企穩(wěn)，資本實(shí)力進(jìn)一步夯實(shí)
二、信托業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化，行業(yè)轉(zhuǎn)型成果顯現(xiàn)
三、經(jīng)營業(yè)績承壓，行業(yè)分化加劇
四、監(jiān)管改革新政密集出臺(tái)，新三分類監(jiān)管時(shí)代正式開啟
五、標(biāo)品投資業(yè)務(wù)加速發(fā)展，業(yè)務(wù)模式持續(xù)創(chuàng)新
六、三分類新規(guī)明確信托服務(wù)核心定位，助推家族/家庭服務(wù)信托高速
發(fā)展
七、資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)增速放緩，信托公司全鏈條服務(wù)能力亟待提升
八、行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)繼續(xù)出清，防風(fēng)險(xiǎn)成行業(yè)首要任務(wù)
九、創(chuàng)新型服務(wù)信托成行業(yè)轉(zhuǎn)型共識(shí)，信托公司主動(dòng)布局
十、基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)業(yè)務(wù)信用風(fēng)險(xiǎn)逐步顯現(xiàn)，業(yè)務(wù)邏輯亟須改變
十一、綠色信托、慈善信托業(yè)務(wù)保持繁榮，ESG創(chuàng)新方興未艾
十二、金融科技重要性越發(fā)明顯，信托公司科技投入持續(xù)加大
十三、2024年信托業(yè)發(fā)展趨勢(shì)展望
中國信托業(yè)發(fā)展報(bào)告目錄第二章信托機(jī)構(gòu)
第一節(jié)2023年部分信托公司經(jīng)營指標(biāo)概覽
一、凈利潤超20億元公司經(jīng)營指標(biāo)分析
二、行業(yè)經(jīng)營壓力凸顯
第二節(jié)信托機(jī)構(gòu)概況
第三節(jié)信托公司經(jīng)營分析
一、主要財(cái)務(wù)指標(biāo)分析
二、信托資產(chǎn)規(guī)模分析
三、盈利能力分析
第三章集合資金信托產(chǎn)品
第一節(jié)財(cái)富管理服務(wù)信托
一、 家族信托發(fā)展概況
二、家庭服務(wù)信托發(fā)展概況
三、保險(xiǎn)金信托發(fā)展概況
四、其他財(cái)富管理服務(wù)信托
第二節(jié)資產(chǎn)證券化服務(wù)信托
一、信托公司的主要業(yè)務(wù)資格
二、信托公司資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)規(guī)模
三、資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)創(chuàng)新
四、資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)開展策略
第三節(jié)風(fēng)險(xiǎn)處置服務(wù)信托
一、風(fēng)險(xiǎn)處置服務(wù)信托業(yè)務(wù)現(xiàn)狀
二、風(fēng)險(xiǎn)處置服務(wù)信托的業(yè)務(wù)模式
三、風(fēng)險(xiǎn)處置服務(wù)信托存在的問題
第四節(jié)行政管理服務(wù)信托
一、預(yù)付類資金服務(wù)信托創(chuàng)新案例
二、企業(yè)/職業(yè)年金服務(wù)信托發(fā)展現(xiàn)狀
第四章2023年泛資產(chǎn)管理市場(chǎng)發(fā)展回顧與展望
第一節(jié)銀行及銀行理財(cái)子公司資管市場(chǎng)持續(xù)優(yōu)化
一、銀行理財(cái)產(chǎn)品加大支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)力度
二、銀行理財(cái)子公司新品上市持續(xù)提速
第二節(jié)保險(xiǎn)資管市場(chǎng)行業(yè)特色彰顯
一、 “保險(xiǎn) 資管”的行業(yè)專屬特征日益清晰
二、提升保險(xiǎn)資管公司全面風(fēng)險(xiǎn)管理能力
第三節(jié)券商資管發(fā)展機(jī)遇與挑戰(zhàn)并存
一、券商資管內(nèi)部分化明顯
二、提升券商資管主動(dòng)化與特色化發(fā)展動(dòng)能
第四節(jié)其他機(jī)構(gòu)資管市場(chǎng)分析
一、公募基金資產(chǎn)管理行業(yè)發(fā)展態(tài)勢(shì)向好
二、私募基金資產(chǎn)管理規(guī)范發(fā)展中持續(xù)創(chuàng)新
三、期貨資產(chǎn)管理轉(zhuǎn)型創(chuàng)新步伐加快
第五章2023年法律法規(guī)評(píng)述
第一節(jié)慈善信托的新變革和舊問題
一、慈善信托稅制的重大進(jìn)步
二、慈善信托的慈善事業(yè)支出問題浮出水面
三、增加禁止指定利害關(guān)系人作為受益人的規(guī)定
四、遺囑慈善信托的特殊問題
第二節(jié)三分類新規(guī)背景下的行政管理服務(wù)信托
一、行政管理服務(wù)信托的基本定義和特點(diǎn)
二、預(yù)付類資金服務(wù)信托
三、擔(dān)保品服務(wù)信托
四、物業(yè)信托的新發(fā)展
五、我國的信托實(shí)踐需要引入狹義的法定信托
第六章焦點(diǎn)探析：新分類、新模式、新發(fā)展
第一節(jié)新分類背景下信托公司轉(zhuǎn)型方向與路徑
一、探索創(chuàng)新：新分類助推信托業(yè)全面回歸信托本源定位
二、路在何方：新監(jiān)管格局下信托公司業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型發(fā)展路徑
第二節(jié)財(cái)富目標(biāo)引領(lǐng)下的家族信托模式創(chuàng)新
一、財(cái)富管理面臨的新挑戰(zhàn)
二、三分類新規(guī)彰顯家族信托核心地位
三、家族信托為多元化財(cái)富目標(biāo)提供全面支撐
第三節(jié)家庭服務(wù)信托將躍居信托公司主導(dǎo)業(yè)務(wù)
一、家庭服務(wù)信托的出臺(tái)背景
二、家庭服務(wù)信托的雙重屬性
三、加速發(fā)展家族信托業(yè)務(wù)的若干設(shè)想